{"source":{"id":"2055950752720523324","title":"一家造内存的中共国公司，一季度营收暴涨 719%。 净利润直接砸下 48.5 亿美元。 算笔账，净利率逼近 65%。 长…","url":"https://mubeitech.com/p/2055950752720523324"},"method":"semantic-similarity","count":5,"items":[{"rank":1,"id":"16287469","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"美光科技今年的利润预期，超过它过去20年利润总和。 这家公司不卖手机，不做社交软件，也不是普通人饭桌上会聊的消费电子明星…","summary":"美光科技今年的利润预期，超过它过去20年利润总和。 这家公司不卖手机，不做社交软件，也不是普通人饭桌上会聊的消费电子明星。 它卖的是内存，是AI服务器绕不开的底层零件。 过去很多年，内存芯片是典型周期生意。 景气时涨价，扩产； 扩产后过剩，跌价； 跌到没人愿意投钱，再等下一轮。…","body":"美光科技今年的利润预期，超过它过去20年利润总和。\n\n这家公司不卖手机，不做社交软件，也不是普通人饭桌上会聊的消费电子明星。\n它卖的是内存，是AI服务器绕不开的底层零件。\n\n过去很多年，内存芯片是典型周期生意。\n景气时涨价，扩产；\n扩产后过剩，跌价；\n跌到没人愿意投钱，再等下一轮。\n\n所以美光这种公司，常常被市场当成“苦命制造业”看。\n利润表好一年、差几年，股民习惯了。\n\n但AI把这套账改了。\n训练大模型、跑推理、堆数据中心，光有GPU不够。\n算力越大，数据吞吐越凶，对高性能内存的需求就越硬。\n\n淘金热里，最稳的生意往往不是每个淘金的人都发财。\n而是卖铲子、卖水、卖帐篷的人，突然发现所有人都绕不开自己。\n\n美光现在被放到这个位置上。\n如果今年利润预期兑现，它一年赚的钱，会超过过去20年加起来。\n\n这不是买入建议，也不是股价判断。\n它说明的是另一件事：AI真正改写利润表时，第一批受益者未必站在聚光灯下。\n很多时候，钱先流向那些沉默、脏活累活、但全产业链离不开的环节。","category":"其它","score":null,"translated_x_url":"https://x.com/i/status/2076110190441533747","translated_status_id":"2076110190441533747","published_at":"2026-07-11 22:45:50","created_at":"2026-07-12T00:33:44+02:00","url":"https://mubeitech.com/p/16287469","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/16287469/markdown"},{"rank":2,"id":"2057200889387946004","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"黄仁勋的印钞机又升级了。 Nvidia 拿出了单季 816 亿美元的成绩单。 这相当于收入同比暴涨了 85%。 其中有…","summary":"黄仁勋的印钞机又升级了。 Nvidia 拿出了单季 816 亿美元的成绩单。 这相当于收入同比暴涨了 85%。 其中有 752 亿直接来自数据中心，也就是卖给各大科技巨头的 AI 算力。 单单这一个核心业务，同比增速就达到了 92%。 更说明问题的是利润率。 整张财报的毛利率高达…","body":"黄仁勋的印钞机又升级了。\nNvidia 拿出了单季 816 亿美元的成绩单。\n\n这相当于收入同比暴涨了 85%。\n其中有 752 亿直接来自数据中心，也就是卖给各大科技巨头的 AI 算力。\n单单这一个核心业务，同比增速就达到了 92%。\n\n更说明问题的是利润率。\n整张财报的毛利率高达 75%，比去年同期又涨了 14%。\n这几乎是把硬科技卖出了奢侈品的利润。\n\n手握巨额现金，Nvidia 宣布掏出 800 亿美元回购自家股票。\n这个回购金额，已经超过了绝大多数标普 500 指数成员公司的总市值。\n同时下个季度的营收预期被直接拉到了 920 亿美元。\n\n只要各大科技巨头的 AGI 军备竞赛还在继续，这张算力税的账单就会一直涨下去。","category":"科技","score":83.3,"translated_x_url":null,"translated_status_id":null,"published_at":"2026-05-20 22:38:35","created_at":"2026-05-20T22:44:47+02:00","url":"https://mubeitech.com/p/2057200889387946004","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2057200889387946004/markdown"},{"rank":3,"id":"2051758209489392041","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"102.5 亿美金。 这是 AMD 砸上桌的一季度营收。 比华尔街满打满算的预期还多出近 4 个亿。 净利润拉到 22.…","summary":"102.5 亿美金。 这是 AMD 砸上桌的一季度营收。 比华尔街满打满算的预期还多出近 4 个亿。 净利润拉到 22.6 亿美金。 每股收益超预期 6.2%。 毛利率稳固在 53%。 二季度的指引更是连踩油门。 112 亿美金的目标，把市场共识硬生生拔高了 6.8 亿。 毛利率…","body":"102.5 亿美金。\n这是 AMD 砸上桌的一季度营收。\n比华尔街满打满算的预期还多出近 4 个亿。\n\n净利润拉到 22.6 亿美金。\n每股收益超预期 6.2%。\n毛利率稳固在 53%。\n\n二季度的指引更是连踩油门。\n112 亿美金的目标，把市场共识硬生生拔高了 6.8 亿。\n毛利率预期还要再往上切 3 个百分点。\n\n基本盘的底气全在业务里。\n财报里透出一条关键信号：客户对 MI450 系列和 Helios 芯片的黏性正在强化。\n算力抢夺战里，不想被英伟达单向锁定的科技巨头们，全在向这里砸钱。\n\n时代周刊把年度 CEO 的封面给了苏姿丰。\n能在绝对垄断的铁幕下抢出几百亿真金白银，市场就认这套打法。","category":"其它","score":100,"translated_x_url":null,"translated_status_id":null,"published_at":"2026-05-05 21:41:15","created_at":"2026-05-05T23:39:10.447322","url":"https://mubeitech.com/p/2051758209489392041","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2051758209489392041/markdown"},{"rank":4,"id":"2038684903626215898","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"买下全球 40% 的 DRAM 晶圆需要多少钱？ Sam Altman 给出的答案是：一分不花。 此前市场疯传这位 AI…","summary":"买下全球 40% 的 DRAM 晶圆需要多少钱？ Sam Altman 给出的答案是：一分不花。 此前市场疯传这位 AI 狂人扫货了将近一半的存储芯片产能。 整个产业链都在为这泼天的富贵狂欢。 今天底牌被彻底掀开。 根本没有真金白银的订单。 全是一堆毫无约束力的采购意向书（LOI…","body":"买下全球 40% 的 DRAM 晶圆需要多少钱？\nSam Altman 给出的答案是：一分不花。\n\n此前市场疯传这位 AI 狂人扫货了将近一半的存储芯片产能。\n整个产业链都在为这泼天的富贵狂欢。\n\n今天底牌被彻底掀开。\n根本没有真金白银的订单。\n全是一堆毫无约束力的采购意向书（LOI）。\n他压根没打算把这些废纸变成真正的采购合同。\n\n美光科技（MU）的股价当场表演自由落体。\n单日暴跌近 9%，开盘直接砸出一个大坑。\n所有存储芯片制造商今天集体被按在地上摩擦。\n\n华尔街的顶级精英，硬生生被硅谷新贵用最老套的空手套白狼给耍了。\n泡沫的代价总要有人承担。\n今天轮到迷信 AI 光环的投资者们流血割肉了。","category":"其它","score":100,"translated_x_url":"https://x.com/i/status/2038917735854363062","translated_status_id":"2038917735854363062","published_at":"2026-03-31 09:24:25","created_at":"2026-03-31T11:22:23.483315","url":"https://mubeitech.com/p/2038684903626215898","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2038684903626215898/markdown"},{"rank":5,"id":"2038259712672546986","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"一年前嚷嚷着要吞掉全球 40% 的芯片产能。 开口就是 1.4 万亿美元的数据中心计划。 整个科技圈都以为 OpenAI…","summary":"一年前嚷嚷着要吞掉全球 40% 的芯片产能。 开口就是 1.4 万亿美元的数据中心计划。 整个科技圈都以为 OpenAI 要把地球改造成机房。 到了今年年初，这个巨额预算悄悄缩水到 6000 亿。 现在剧情又变了。 他们说随便找亚马逊租点算力就行。 硬件市场彻底被这个惊天大饼忽悠…","body":"一年前嚷嚷着要吞掉全球 40% 的芯片产能。\n开口就是 1.4 万亿美元的数据中心计划。\n整个科技圈都以为 OpenAI 要把地球改造成机房。\n到了今年年初，这个巨额预算悄悄缩水到 6000 亿。\n\n现在剧情又变了。\n他们说随便找亚马逊租点算力就行。\n硬件市场彻底被这个惊天大饼忽悠瘸了。\nDDR5 内存条硬生生从 200 美元炒到 900 美元。\n存储芯片概念股闭着眼睛暴涨 300%。\n\n甲骨文的信用违约互换飙到 16 年来最高点。\n连微软都被晾在一边不知所措。\n全世界拿着真金白银陪着一家企业发疯。\n无数资金为了那个根本不存在的万亿大单疯狂加杠杆。\n\n用极度夸张的需求预期给全行业下套。\n自己连夜切回轻资产模式安全落地。\n华尔街的聪明钱这次结结实实全被埋在了半山腰。","category":"其它","score":100,"translated_x_url":"https://x.com/i/status/2038402862913339698","translated_status_id":"2038402862913339698","published_at":"2026-03-29 22:45:24","created_at":"2026-03-30T00:36:34.551685","url":"https://mubeitech.com/p/2038259712672546986","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2038259712672546986/markdown"}]}