{"source":{"id":"2070530175369093409","title":"如果白送你 100 股 OpenAI、100 股 Anthropic 和 100 股 SpaceX，只能留一叠，你选哪个…","url":"https://mubeitech.com/p/2070530175369093409"},"method":"semantic-similarity","count":3,"items":[{"rank":1,"id":"2084759438632628618","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"SpaceX上市后的第一份财报出了：营收超预期13%，盘后股价却暴跌8%。 华尔街怕的是马斯克太能花钱了。 下半年的资本…","summary":"SpaceX上市后的第一份财报出了：营收超预期13%，盘后股价却暴跌8%。 华尔街怕的是马斯克太能花钱了。 下半年的资本支出，比华尔街预期的多出65%。 明年还要再飙升150%以上。 分析师一看这种烧钱速度，直接砸盘。 但他们根本没看懂SpaceX到底在布什么局。 别把它当成一家…","body":"SpaceX上市后的第一份财报出了：营收超预期13%，盘后股价却暴跌8%。\n华尔街怕的是马斯克太能花钱了。\n\n下半年的资本支出，比华尔街预期的多出65%。\n明年还要再飙升150%以上。\n分析师一看这种烧钱速度，直接砸盘。\n但他们根本没看懂SpaceX到底在布什么局。\n\n别把它当成一家“太空公司”。\n它是目前全球唯一一家真正意义上的“主权AI（Sovereign AI）”巨头。\n\n先看基本盘。\n今年，猎鹰火箭能把2500吨载荷送上天。\n这已经是全球总运载量的80%。\n等星舰全面发力，这个数字预期达到每年100万到1000万吨。\n直接翻400倍。\n即使把马斯克吹的牛打个对折，这也是能重塑人类太空基建的绝对垄断。\n\n再看星链（Starlink）。\n下个月发V3版，速度大升级。\n但这还不是最狠的，明年年底星链直连手机业务将全面铺开。\n为了压低成本，SpaceX去年底直接买下了回声星（EchoStar）的地面牌照。\n不用满世界铺设传统基站，直接在天上架起第四大运营商，硬刚AT&T和Verizon。\n\n最被低估的，是它的AI底牌。\n今年底要上线的Grok 5.0，凭什么跟别家打？\n它吃透了SpaceX内部所有的工程数据，是硬核的企业级物理大模型，不搞写诗画画那一套。\n\n除了模型本身，算力云业务更是一台印钞机。\n首席财务官布雷特·约翰森（Bret Johnsen）透了个底。\n这块业务目前的单季营收规模已经达到100亿美元。\n到今年年底，年化收入直指1000亿美元。\n最恐怖的是投资回报期。\n只要一年。\n投进去的钱，12个月就能回本，这种变现效率直接秒杀所有同行。\n\n砸重金建算力，拿AI造火箭，用火箭发卫星，靠卫星卖网收钱。\n这套闭环一旦跑通，2028年把人类重新送回月球就是顺理成章的事。\n华尔街还在盯着下个季度的报表。\n而马斯克正在亲手拼装地球上最有价值的公司。","category":"其它","score":100,"translated_x_url":"https://x.com/i/status/2085136690436358522","translated_status_id":"2085136690436358522","published_at":"2026-08-05 17:32:00","created_at":"2026-08-05T19:29:57.385769","url":"https://mubeitech.com/p/2084759438632628618","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2084759438632628618/markdown"},{"rank":2,"id":"2064004381318816225","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"SpaceX到底领先同行多少年？ 木头姐（Cathie Wood）给了一个具体数字：十年。 很多人盯着高估值，嘲笑这些科…","summary":"SpaceX到底领先同行多少年？ 木头姐（Cathie Wood）给了一个具体数字：十年。 很多人盯着高估值，嘲笑这些科技公司天天烧钱。 这就叫认知差。 风投看的是十年后的霸权，散户看的是下个季度的财报。 看两个关键事实。 第一是火箭技术。 2015年，SpaceX成了第一家发射…","body":"SpaceX到底领先同行多少年？\n木头姐（Cathie Wood）给了一个具体数字：十年。\n\n很多人盯着高估值，嘲笑这些科技公司天天烧钱。\n这就叫认知差。\n风投看的是十年后的霸权，散户看的是下个季度的财报。\n\n看两个关键事实。\n第一是火箭技术。\n2015年，SpaceX成了第一家发射可重复使用火箭的公司。\n第二名是谁？是蓝色起源（Blue Origin）。\n他们直到去年11月才勉强跟上。\n最尴尬的是，蓝色起源至今都没能成功把收回来的火箭再发射出去。\n能收回，但射不出，这就是护城河。\n\n第二是赚钱能力。\n放弃短期利润，是为了抓住巨大的垄断机会。\n星链（Starlink）现在已经实现了EBITDA盈利。\n木头姐用来形容星链未来利润的词是“Astonishing（惊人）”。\n她说，利润即将喷涌而出。\n\nSpaceX、OpenAI、Anthropic，这些顶级公司都在做同一件事。\n疯狂砸钱，构筑起别人连想都不敢想的深渊壁垒。\n等到技术真正跑通的那一天。\n这些造火箭、搞AI的硬核实体，将会拥有堪比软件行业的可怕利润率。\n一旦跨过技术拐点，赢家通吃就是唯一的结局。","category":"其它","score":100,"translated_x_url":"https://x.com/i/status/2064035767362490752","translated_status_id":"2064035767362490752","published_at":"2026-06-08 17:22:59","created_at":"2026-06-08T19:19:22.183885","url":"https://mubeitech.com/p/2064004381318816225","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2064004381318816225/markdown"},{"rank":3,"id":"2079952933081510173","account":"mubei","brand":"@mubei","title":"SpaceX的股票从135美元飙到215美元，然后又重重砸回了134美元。 这一切发生在任何一个内部人士有权卖出哪怕一股…","summary":"SpaceX的股票从135美元飙到215美元，然后又重重砸回了134美元。 这一切发生在任何一个内部人士有权卖出哪怕一股之前。 投资大佬诺沃格拉茨（Mike Novogratz）聊起了即将到来的Anthropic IPO。 他说，这家AI巨头的上市，绝对会像SpaceX一样疯狂。…","body":"SpaceX的股票从135美元飙到215美元，然后又重重砸回了134美元。\n这一切发生在任何一个内部人士有权卖出哪怕一股之前。\n\n投资大佬诺沃格拉茨（Mike Novogratz）聊起了即将到来的Anthropic IPO。\n他说，这家AI巨头的上市，绝对会像SpaceX一样疯狂。\n而SpaceX现在正在经历的，是一场纯粹的估值过山车。\n\n诺沃格拉茨把账算得很明白。\n撑起SpaceX万亿估值的，并不是眼下的真实收入。\n而是对未来的完美预期。\n这就是一只典型的“故事股”。\n马斯克确实在造了不起的东西，但买单的人得坚信，这些奇迹在未来五到十年里全能兑现。\n\n现在，现实的考验要来了。\n下个月，股票锁定期就要结束。\n巨量内部筹码马上就要获得流动性。\n内部人士连一股都还没抛，股价就已经跌回了原点。\n\n诺沃格拉茨坦言，自己每次试图做空马斯克，最后都会被狠狠烫伤手。\n但面对这种极度透支未来的定价，他这次宁愿在场外看戏。\n除非价格真的出现大幅回调。\n比如从135美元直接砸到85美元，那时再入场才算合理。\n\n很快，同样的剧本就要在Anthropic身上重演。\n如果他是对的，现在抢破头的疯狂，仅仅是开场前那段调音。","category":"其它","score":100,"translated_x_url":"https://x.com/i/status/2080097646836904389","translated_status_id":"2080097646836904389","published_at":"2026-07-22 22:02:10","created_at":"2026-07-22T23:58:03.685194","url":"https://mubeitech.com/p/2079952933081510173","markdown_url":"https://mubeitech.com/p/2079952933081510173/markdown"}]}